「新股神」Serenity看好電力變壓器需求爆發，押注HPS.A已漲超83%

BlockBeats 消息，5 月 29 日，「新股神」Serenity 发文表示，Hammond Power Solutions（HPS.A）正接近「200 萬 timeframe」關鍵節點，自此前提及以來股價已上漲 83.3%。

其將公司戲稱為「天空中的變形金剛（Transformers in the Sky）」，並表示當前全球變壓器需求可見度極高，公司訂單積壓穩健、在乾式變壓器市場佔據較高份額。Serenity 認為，雖然 HPS.A 走勢並非典型抛物線式暴漲，但看起來像是一家「極具吸引力的長期複利型公司」。

此前 Serenity 分析稱，當前全球 AI 資料中心擴張的真正瓶頸並非 GPU，而是變壓器與高壓開關設備，並透露自己已做多 Hammond Power Solutions（HPS.A）。Serenity 指出，HPS 在乾式變壓器市場佔據約 23% 份額，同時覆蓋液冷變壓器及開關設備供應鏈，而這些關鍵電力基礎設施目前普遍存在 2 至 5 年的供應瓶頸。

其認為，隨著 Amazon、Microsoft、Meta Platforms、Alphabet 及 Oracle Corporation 等科技巨頭爭奪 AI 資料中心建設資源，未來變壓器組件價格可能像 NAND 快閃存儲一樣持續漲價。Serenity 援引行業數據稱，美國約一半資料中心建設項目因電力基礎設施短缺而延期或取消，而加拿大與墨西哥已成為 AI 資料中心高功率變壓器的重要供應來源。HPS 恰好同時在加拿大、墨西哥及美國佈局產能。

其還強調，HPS 的客戶甚至包括 Powell、Eaton 等大型電氣設備製造商，這些企業會採購 HPS 的變壓器並集成至自身開關設備中。